Новая налоговая математика банковских вкладов
10, Ноября 2026
С.Г. Пепеляев,
главный редактор журнала «Налоговед»,
главный редактор журнала «Налоговед»,
канд. юрид. наук
Главная новость одобренного Правительством РФ законопроекта об изменениях в НК РФ1 в сфере налогообложения частных доходов – это новые условия налогообложения процентов по вкладам. Новшество коснется, по расчетам Минфина России, порядка 6 млн человек. Это без учета членов семей вкладчиков, которым уровень налогообложения кормильца тоже небезразличен.
Сейчас доходы по вкладам выведены в отдельную налоговую базу и облагаются по ставке 13 или 15% в зависимости от полученной суммы. Налоговая служба на основе поступившей от банков информации рассчитывает общую сумму полученных лицом процентов и причитающийся с нее налог. Эта информация доводится до налогоплательщика уведомлением об уплате налогов, которое направляется в сентябре – октябре следующего года. А сам налог надо уплатить до 1 декабря года, следующего за отчетным.
Задача законопроекта – увеличить сборы и приблизить момент платежа налога к выплате банковских процентов. Для этого предлагается включить проценты в общую налоговую базу. Это означает, что они будут облагаться по общим ставкам НДФЛ, максимальная из которых 22%. Для нерезидентов налоговая ставка будет единой – 30%. На банки возлагаются обязанности налоговых агентов: рассчитать сумму налога, удержать ее и перечислить в бюджет.
Важные детали, однако, в законопроекте и пояснительной записке не раскрыты. Прежде всего нет ответа на вопрос: в какой момент проценты признаются выплаченными – по завершении срока действия депозита либо же намного раньше, когда проценты начисляются (помесячно) и капитализируются, то есть присоединяются к сумме вклада? Нет ясности и в налогообложении доходов по долговременным депозитам, которые были открыты в одном году, а завершились в другом. По какой ставке будут облагаться проценты, выплаченные, скажем, в январе 2027 г. по депозиту, открытому годом ранее?
Ответы на эти вопросы есть в разъяснениях Минфина и ФНС России. Общий смысл таков: процентный доход признается в том периоде, когда он зачислен на счет вкладчика, в том числе путем капитализации. Налоговая база зависит от условий депозитного договора: по вкладам с условием о выплате процентов в конце срока (без условия о ежемесячном начислении и капитализации) вся сумма выплаченных процентов считается доходом того года, когда совершена фактическая выплата. Если согласно договору проценты выплачиваются ежемесячно путем пополнения того же вклада (капитализации) или на иной счет, то они распределяются между соответствующими налоговыми периодами.
Такие правила вошли в практику налоговых органов в 2021 г., когда впервые вводилось налогообложение банковских процентов. Но тогда законодательные изменения были приняты в апреле2, так что вкладчики могли скорректировать свой депозитный портфель. В этот раз ситуация иная.
Законопроект в конце сентября только обсуждался в Правительстве РФ, когда же он будет принят по завершении всех парламентских процедур, времени для корректировок не останется. Риск того, что проценты будут обложены совсем не по той ставке, на которую рассчитывал инвестор, открывая депозит, весьма и весьма велик, поскольку переходных положений, учитывающих дату заключения договора банковского вклада, законопроект не предусматривает. Так что выплаченные в январе 2027 г. проценты могут попасть под новое повышенное налогообложение, если соответствующие поправки не будут внесены в процессе работы над законопроектом. По депозитам без капитализации необходимо распределять доход между налоговыми периодами пропорционально сроку действия договора, чтобы новый закон не нарушал положения ст. 57 Конституции РФ о запрете обратной силы норм, ухудшающих положение налогоплательщика.
Другой тонкий аспект – помесячное удержание налога банком. Потери вкладчика будут состоять не только в повышенном налогообложении, но и в снижении базы для начисления процентов в порядке капитализации.
_____________________________________________________________________________________________________________________________________________
Пример
Если на сумму 1 млн руб. вклада начисляются проценты по ставке 14% годовых с условием капитализации (присоединение начисленных за очередной месяц процентов к сумме вклада), то по окончании года фактическая ставка будет 14,9%, а доход вкладчика до налогообложения – 149 360 руб. Если обложить этот доход налогом по ставке 15%, то оставшийся чистый доход составит 127 тыс. руб., а фактическая ставка депозита опустится до 12,7% годовых.
Теперь предположим, что вкладчик относится к группе лиц, чей годовой доход находится в диапазоне от 20 до 50 млн руб. С таких сумм налог взимается по ставке 20%. Если с ежемесячно начисляемых процентов банк будет удерживать налог, то капитализация, а следом и начисленные проценты уменьшаются. При тех же исходных показателях чистый годовой доход составит 117,9 тыс. руб. (-9100 руб.), а реальная ставка будет 11,8%. Видно, что налог возрос на 5%, но чистый доход уменьшился на 7,2% из-за падения капитализации.
Отрицательный эффект усугубит еще и то обстоятельство, что средства, удержанные из процентов, не могут приносить доход в течение 11 месяцев следующего года, до декабря. В нынешней ситуации получатель доходов от банковских вкладов сберегает суммы, которые понадобятся для уплаты налога в ноябре, размещая их на очередном депозите. В приведенном примере отсрочка уплаты налога (22,4 тыс. руб.) поможет заработать порядка 3000 руб., немного повышая тем самым фактическую ставку депозита до 15,2%.
Одна хорошая новость для рантье, которые живут лишь на банковские проценты. Законопроект дает им возможность применить к этим доходам стандартные и социальные вычеты, а также вычеты, связанные с приобретением жилья (в том числе проценты по кредитам). Пока вычеты применяются только к доходам, включенным в основную налоговую базу. Каждый банк будет рассчитывать налог только по «своим» депозитам. Если все ресурсы лица сосредоточены в одном банке, то налогообложение по максимальным ставкам будет более быстрым. Если депозиты рассредоточены, то нарастание ставки пойдет медленнее, к тому же каждый банк применит правило о необлагаемом уровне процентного дохода (160 тыс. руб. для 2027 г.). По истечении года, конечно, все сведения соберутся в налоговой службе, налог перерасчитают по всем полученным процентам в совокупности, но уплатить его нужно будет, как и прежде, к 1 декабря следующего года. Вкладчики небольших сумм смогут немного подзаработать, если в каждом банке у них депозит на сумму не более 1,14 млн руб. (при ставке депозита 14% доход не превысит 160 тыс. руб.).
Банки предлагают клиентам разнообразные продукты с ежедневной капитализацией на остаток средств на счете. Очевидно, предполагается, что в отношении таких доходов банки тоже должны выполнять обязанности налоговых агентов. Если это и возможно, то лишь на основе специального программного обеспечения. Оно должно предусматривать и суммирование результатов по разным продуктам одного клиента. Внедрение такого ПО потребует значительного времени (на сопутствующие материальные затраты банков никто, понятно, внимания не обращает). Вряд ли такие обязанности можно ввести в действие с 1 января 2027 г., не провоцируя массовых нарушений. Но законопроект не предусматривает никаких переходных положений.
Сколько при этом выигрывает бюджет? Вопрос непраздный, ведь налоговая база сократилась на 7,2%. Расчеты показывают, что доход бюджета тоже уменьшится по сравнению с тем, что мог бы быть, если бы налог исчислялся и удерживался по закрытию депозита. Однако такое сокращение незначительно. В приведенном примере сокращение дохода бюджета составит 1,3%: поступление налога 29 483 вместо 29 868 руб., эффективная ставка налога 19,74%. Но при этом бюджет получает доходы ритмично и быстрее, за что можно и «заплатить» 0,26% ставки.
Другой важный аспект: включение банковских процентов в общую базу автоматически повлечет рост налогообложения иных доходов граждан из-за того, что совокупность всех доходов будет по-другому распределяться по налоговым разрядам, часть их переместится вправо – в зону действия повышенных ставок. Можно на это взглянуть и так: при наличии прочих доходов проценты сразу попадут в зону высоких ставок, что означает существенное ослабление банковской системы. Чтобы этого не произошло, законопроект предусматривает, что проценты, а также дивиденды не «смешиваются» с другими доходами. Хотя и по общим ставкам, но они будут облагаться отдельно, формируя, по сути, самостоятельную налоговую базу. Однако это правило выражено в законопроекте так замысловато, что докопаться до него трудно. Дальнейшими поправками следовало бы выразить мысль явственнее во избежание конфликтов.
Однако и при этом отток вкладчиков в перспективе неизбежно произойдет. Даже если не учитывать пророчества банкиров, к которым можно отнестись как к тем, кто заинтересован в сохранении статус-кво, то можно рассуждать на основе прогнозов самого Минфина России, данных в проекте федерального бюджета предстоящих трех лет.
_____________________________________________________________________________________________________________________________________________
Цифры
В 2026 г. сбор НДФЛ от доходов по вкладам составит порядка 632 млрд руб., или 51,6% всего НДФЛ, поступающего в федеральный бюджет. В 2027 г. налог с доходов по вкладам будет собран в размере 1017 млрд руб., поскольку в бюджете сойдутся платежи за 2026 г. и удержания за 2027 г. Зато в последующих двух годах поступления составят порядка 306 млрд руб. и доля этого источника вобщих федеральных сборах НДФЛ упадет до 21,6–22,8%.
Возможно, на расчеты повлиял прогноз снижения ключевой ставки и, следовательно, общего снижения доходности депозитов. Но это лишь подтверждает вывод, что вкладчики неизбежно потянутся в сторону иных вложений3.
1 Законопроект № 617-9 «О внесении изменений в части первую и вторую Налогового кодекса Российской Федерации и отдельные законодательные акты Российской Федерации». URL: https://sozd.duma.gov.ru.
3 Впервые статья опубликована в «Ведомостях». См.: Пепеляев С.Г. Проценты теряют процент // Ведомости. 20.10.2026. URL: https://www.vedomosti.ru.
С уважением,
С.Г. Пепеляев
S.G. Pepeliaev
New tax math for bank deposits
The Government’s draft law includes amendments to the Tax Code and sets new conditions
for personal income tax to apply to interest on deposits. Will depositors lose from it?
